چین صنعت نیکل اندونزی را تأمین مالی کرده و ساخته است و در مدت ده سال این کشور را به بزرگترین تولیدکننده نیکل جهان تبدیل کرده است. اما اکنون چین دیگر چندان مطمئن نیست که به همه آن نیکل نیاز داشته باشد. تولیدکنندگان خودروهای برقی چینی در حال تغییر جهت به سمت باتریهایی هستند که از نیکل استفاده نمیکنند.
مخازن جهانی نیکل تصفیهشده در حال افزایش هستند و از 54 هزار تن در ژانویه 2023 به 366 هزار تن رسیدهاند، معادل حدود 10 درصد از مصرف جهانی سال گذشته. اضافه شدن این عرضه اضافی باعث کاهش نوسانات نیکل شده است، که اوج آن با تعلیق معاملات بورس فلزات لندن (LME) در سال 2022 رخ داد. قیمتها بیشتر امسال در پایینترین سطحها چرخیدهاند.
صنعت نیکل اندونزی هنوز در حال رشد است، زیرا این کشور به دنبال تحقق آرزوی خود برای تبدیل شدن به یک قدرت خودروهای برقی است، اما خطر واقعی این وجود دارد که خیلی روی فلز باتریای که بزرگترین مشتری آن از آن فاصله میگیرد، سرمایهگذاری کرده است.
آیا شما به نیکل بیشتری نیاز دارید؟
«لطفاً نیکل بیشتری استخراج کنید.» این درخواست ایلان ماسک از صنعت معدنکاری در سال 2020 بود. رئیس تسلا نگران بود که نیکل کافی برای برآوردن تقاضای روبهرشد از بخش باتری خودروهای برقی وجود نداشته باشد.
اندونزی و اپراتورهای چینیاش در این زمینه عمل کردند. تولید نیکل استخراجشده این کشور از 780 هزار تن در سال 2020 به 2.3 میلیون تن در سال 2024 افزایش یافت. سهم آن از عرضه جهانی از 30 درصد به 70 درصد در این مدت تغییر کرد.
موج اول سرمایهگذاری چینی در ذخایر عظیم نیکل اندونزی تماماً مربوط به فولاد ضدزنگ بود که هنوز بزرگترین بخش مصرفکننده نیکل است. مقدار زیادی سنگ معدن به چین ارسال میشد و سپس وقتی اندونزی در سال 2020 صادرات سنگ معدن خام را ممنوع کرد، تجارت به آهن نیکل پگ تبدیل شد.
موج دوم تماماً مربوط به نیکل به عنوان یک فلز باتری بود. با تشویق دولت اندونزی برای ساخت ظرفیت فرآوری پاییندست، اپراتورهای اندونزی اکنون طیفی از محصولات مانند مات، هیدروکسید مخلوط و حتی فلز تصفیهشده تولید میکنند. اکثر این محصولات میانه به چین ارسال میشوند تا به سولفات نیکل تبدیل شوند، شکلی که در باتریهای خودروهای برقی استفاده میشود.
انقلاب باتری
مشکل این است که نیکل از نظر تولیدکنندگان خودروهای برقی چینی از محبوبیت افتاده است، زیرا آنها به طور فزایندهای از باتریهایی استفاده میکنند که هیچ نیکل یا مواد اولیه گرانقیمتی مانند کبالت ندارند.
باتریهای لیتیوم-آهن-فسفات (LFP) مدتهاست که وجود دارند، اما اجماع تا مدتها این بود که این باتریها هیچگاه قادر به تأمین قدرت کافی برای خودروهایی به غیر از خودروهای کوچک شهری نخواهند بود.
سازندگان باتری چینی مانند CATL این افسانه را شکستهاند و محصولات LFP قدرتمندتری توسعه دادهاند. این شرکت اخیراً جدیدترین باتری خود، «شنژینگ پرو» را معرفی کرده است که برد رانندگی 758 کیلومتری و شارژ سریع دارد.
باتری LFP ارزانتر و ایمنتر از دیگر شیمیهای باتری است و سهم غالب بازار چین، بزرگترین بازار جهان، را در اختیار گرفته است. با افزایش صادرات خودروهای برقی چینی، این باتری در حال گرفتن سهم بیشتری از بازار جهانی است.
تقاضا برای نیکل در باتریها همچنان در حال افزایش است، اما عمدتاً به این دلیل که بازار جهانی خودروهای برقی هنوز به سرعت در حال گسترش است. در زمینه میزان نیکل استفادهشده در هر خودرو فروختهشده جدید، استفاده در سپتامبر تنها 1 درصد نسبت به سال گذشته افزایش یافته است، در حالی که این رقم برای لیتیوم 7 درصد بوده است.
بازارهای پناهگاه آخر
نتیجه این تغییر در شیمی باتری این است که فرآوریکنندگان چینی از تولید سولفات نیکل به تولید فلز تصفیهشده تغییر جهت دادهاند که میتواند به بازار پناهگاه آخر تحویل داده شود.
تا اوت 2023 هیچ نیکل برند چینی در سیستم ذخیرهسازی LME وجود نداشت. شمارش در پایان اکتبر 173 هزار تن بود که معادل 70 درصد از مجموع موجودی مجاز است. فلز اندونزیایی نیز مستقیماً به انبارهای LME ارسال شده است، به طوری که 11 هزار و 300 تن در ماه گذشته با بورس ثبت شدهاند.
این تنها مربوط به LME نیست. عرضه اضافی به انبارهای بورس آتی شانگهای نیز نفوذ کرده است. موجودی 40 هزار و 782 تن بالاترین میزان از سال 2018 بوده است. افزایش موجودی قیمتها را در کف هزینه تولید نگه داشته است که طبق محاسبه بانک مککواری حدود 15 هزار دلار به ازای هر تن است. قیمت فلز سهماهه LME حتی تلاش کرده است که همین سطح را حفظ کند و در نوامبر به 14 هزار و 330 دلار به ازای هر تن کاهش یافته است که پایینترین نقطه از آوریل است.
رکاب بزرگ
دولت اندونزی نشانههایی از تمایل به کند کردن گسترش بیرویه صنعت نیکل خود نشان داده است. اما هیچکس به معدنکاران یا فرآوریکنندگان آن، که هنوز عمدتاً چینی هستند، چیزی نگفته است. مککواری محاسبه کرده است که ظرفیت پالایش اسید فشار بالا به میزان یک میلیون تن دیگر ممکن است تا سال 2030 افزایش یابد. مگر اینکه اقدامات جدیتری برای کنترل این وضعیت انجام شود، این بانک پیشبینی میکند که تولید زیاد اندونزی حداقل برای پنج سال دیگر منجر به عرضه اضافی جهانی خواهد شد.
آژانس بینالمللی انرژی نیز با این نظر موافق است و پیشبینی میکند که بازار از سال 2030 به بعد وارد کسری عرضه خواهد شد. تا آن زمان، ممکن است کوهی از نیکل در انبارهای LME انباشته شود.
اندونزی شرط بسته است که تقاضا در نهایت به آن برسد و هرگونه موجودی اضافی جذب شود. اما این در نهایت شرطی است که نیکل همچنان یک ورودی اصلی در باتریها باقی بماند.
حتی اگر این اتفاق بیفتد، که با توجه به سرعت تغییرات در صنعت باتری فرض بزرگی است، خریداران نیکل اندونزی عمدتاً اروپایی یا آمریکایی خواهند بود تا چینی.
شیمیهای نیکل هنوز در بازارهای خودروهای برقی غربی غالب هستند و محدودیتهای اخیر چین بر صادرات فناوری LFP به نیکل یک تقویت غیرمنتظره داده است. اما خریداران غربی احتمالاً بسیار سختگیرتر از همتایان چینی خود در مورد مسائل زیستمحیطی و ردپای کربن هستند، که این برای صنعت نیکل مبتنی بر زغالسنگ اندونزی مشکلساز است.
ملیگرایی منابع نیکل در اندونزی الهامبخش بسیاری از کشورهای غنی از منابع شده است که میخواهند سهم بیشتری از ارزش افزوده داراییهای خود را حفظ کنند. اما اکنون اندونزی در تلهای از نوع دیگری گرفتار شده و سرنوشتش به طور غیرقابل تفکیک به چین و کاهش اشتهای آن برای باتریهای نیکل وابسته است.
دیدگاهتان را بنویسید